Нацбанк презентовал ежегодный отчет о финансовой стабильности

18 декабря Национальный банк презентовал ежегодный отчет о финансовой стабильности. В нем описываются главные тренды и риски банковской системы в течение последнего года.

По мнению регулятора, 2017 год был успешным для банковской системы, поскольку она стала спокойнее и лучше капитализированной.

Однако оптимизм регулятора разделяют не все, ведь назвать нынешнюю систему здоровой и эффективной трудно.

 1. Государственные банки — один из главных рисков банковской системы.

После национализации Приватбанка доля государства в банковском секторе выросла до 60%. В течение 2017 года доля только увеличивалась — каждый госбанк агрессивно наращивал кредитный портфель и привлекал средства, навязывая сильную конкуренцию частным банкам.

Конечно, это противоречит декларациям государства о намерениях уменьшать свое присутствие на банковском рынке.

На презентации отчета заместитель главы НБУ Екатерина Рожкова отметила, что качественное корпоративное управление есть только у ПриватБанка, другие госбанки “пасут задних”. Причем стратегия госбанков до сих пор остается открытым вопросом.

“После трех лет убытков банковская система вышла на прибыль, низкая операционная эффективность государственных банков остается источником рисков”, — дипломатично написано в отчете.

В то же время, по словам Рожковой, Ощадбанк и Укрэксимбанк скоро опять потребуют бюджетной поддержки. Пока НБУ продолжает изучать их кредитные портфели.

Распределение должностей в упомянутых банках было политическим. Ощадбанк отошел под руководство Андрея Пышного, который считается близким к Арсению Яценюку, а Укрэксимбанком руководит Алексей Гриценко, который считается человеком Петра Порошенко.

2. Украина — мировой лидер по концентрации плохих кредитов.

Другим ключевым риском банковской системы в отчете называют значительную долю проблемных кредитов в портфелях финучреждений. Здесь Украина даже установила мировой антирекорд.

“Мы установили неприятный и дорогой для экономики рекорд: в Украине зафиксирована самая высокая доля неработающих кредитов за всю историю мировых наблюдений”, — отметил на презентации директор департамента финансовой стабильности НБУ Виталий Ваврищук.

По его словам, пиковое значение было зафиксировано в июле — 58%. Лидерами по этому показателю являются госбанки, доля проблемных кредитов в их портфелях в среднем составляет 70%.

В НБУ отметили, что эта проблема уже решена, поскольку банки сформировали резервы по кредитам.

Регулятор также отметил, что он работает над созданием законодательной базы для внедрения полноценного вторичного рынка проблемных кредитов и надеется на принятие соответствующих законопроектов Верховной Радой.

Это должно позволить банкам очистить балансы и нарастить темпы кредитования реального сектора экономики.

Однако проблемы, которые привели к антирекорду и необходимости создавать вторичный рынок проблемных долгов, еще не решены. Незащищенность прав кредиторов, неэффективная правоохранительная система, коррумпированные суды, значительная доля госбанков на рынке и дальше будут удерживать Украину в подобных антирейтингах в числе лидеров.

 

3. Основным драйвером роста кредитования является потребительское кредитование населения.

После трехлетней паузы началось кредитование населения и бизнеса. “Восстановление стартовало с розничного сегмента. Банки наращивают портфели кредитов физическим лицам, прежде всего, потребительских”, — констатируется в отчете регулятора.

Ранее Рожкова сообщала, что с начала 2017 года население заняло более 20 млрд грн. В то же время в НБУ отмечают, что по уровню проникновения кредитов физическим лицам Украина — на последнем месте в Европе.

НБУ ожидает, что в ближайшие несколько лет темпы роста кредитования домохозяйств будут высокими. Также в Нацбанке подчеркивают, что розничное кредитование существенно не влияет на частное потребление, поэтому не создает значительных рисков для инфляции и текущего счета платежного баланса.

“Национальный банк не видит необходимости немедленно принимать меры, чтобы сдерживать розничное кредитование. НБУ будет уделять повышенное внимание развитию розничного кредитования, чтобы предотвратить возможные риски.

В случае необходимости будут установлены более жесткие требования к оценке кредитных рисков банками по таким займам или применены инструменты макропруденцийной политики для сдерживания чрезмерного кредитования”, — отмечают в НБУ.

В этом сегменте население зачастую кредитуют под очень высокие ставки. Например, по наличным кредитам банки устанавливают процентные ставки от 40% до 120% годовых, даже на фоне низких ставок по депозитам.

Такие ставки свидетельствуют, что банковская система еще далека от нормального функционирования: одни клиенты платят за тех клиентов, которые не обслуживают свои кредиты. Результат — высокая ставка.

Коломойский прокомментировал арест своих активов

4. В реальном секторе экономики “улучшение”.

По мнению регулятора, финансовое состояние предприятий уже не является фактором, который сдерживает восстановление корпоративного кредитования.

“В реальном секторе рентабельность в большинстве отраслей превышает докризисные показатели. Предприятия генерируют достаточно средств для своевременного обслуживания кредитов, появляется все больше привлекательных для нового кредитования компаний. При сохранении макрофинансовой стабильности и прогресса в защите прав кредиторов следует ожидать ускорения роста новых кредитов бизнесу, прежде всего малому и среднему”, — отмечают в НБУ.

Также в отчете говорится о том, что за последние полгода значительного прироста NPL в реальном секторе не зафиксировано.

НБУ назвал цены на недвижимость в Украине "критически низкими": чего ждать дальше

Наименьшие доли проблемных кредитов в легкой промышленности, энергетике, транспорте и сельском хозяйстве, наибольшие, обусловленные в основном кредитами докризисных времен, — в строительстве, добывающей и химической промышленности.

Большую долю проблемных кредитов в металлургии определяют долги одного из ведущих производителей труб и отдельных компаний, расположенных на неконтролируемой территории. В то же время большинство металлургических предприятий не имеют проблем с обслуживанием банковских займов.

В то же время, по мнению регулятора, важным фактором для более динамичного кредитования реального сектора является расширение прав кредиторов.

5. Процентные ставки на рекордно низких уровнях и будут снижаться.

По словам Виталия Ваврищука, динамика притока депозитов физических лиц замедлилась, вместо этого ускорился приток депозитов корпораций. При этом для населения процентные ставки не были главным фактором, значительно влиявшим на решение о размещении средств в том или ином учреждении.

В отчете НБУ подчеркивается, что в августе Приватбанк существенно снизил проценты по депозитам физлиц. Другие государственные банки также пересмотрели ставки в этом сегменте. Несмотря на это, именно Приватбанк был лидером в привлечении средств населения.

“В течение июля-октября вклады физических лиц в банках иностранных групп снизились на 3%. Эти финансовые учреждения в дальнейшем предлагают самые низкие на рынке ставки по депозитам. Банки под контролем РФ продолжали терять клиентов, несмотря на существенно выше средних процентные ставки”, — отмечается в отчете.

В НБУ отмечают, что и в дальнейшем ожидают снижения ставок по депозитам.

“Ставки по валютным депозитам населения находятся на исторических минимумах, по гривневым — наименьшие за последние пять лет. Ввиду удешевления фондирования НБУ ожидает значительное снижение ставок по кредитам в течение следующих 12-18 месяцев”, — отмечают в регуляторе.

Вместе с тем на фоне высоких темпов инфляции прибыль от депозитов фактически съедает инфляция, ведь ставки в некоторых банках даже ниже, чем годовые темпы инфляции.

НБУ не видит в этом проблемы и считает, что депозит не должен быть источником дохода. Все было бы хорошо, если бы снижалась и стоимость кредитов для населения. Этого пока нет, что свидетельствует о низком качестве банковской системы.